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21深度|獲批新冠疫苗16款、產(chǎn)能超150億劑,全球疫苗市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局生變?

2021-06-18 12:16:54  21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道 21財(cái)經(jīng)APP 唐唯珂,實(shí)習(xí)生熊悅

隨著全球獲批上市或緊急使用的新冠疫苗不斷增多,疫苗產(chǎn)能也隨之水漲船高,全球新冠疫苗競(jìng)爭(zhēng)格局進(jìn)入一個(gè)新的階段。

近日,由中國(guó)醫(yī)學(xué)科學(xué)院醫(yī)學(xué)生物學(xué)研究所自主研發(fā)的科維福新型冠狀病毒滅活疫苗首批上市供應(yīng)國(guó)內(nèi)緊急使用,至此我國(guó)獲批上市或緊急使用的新冠疫苗已達(dá)7款,同時(shí)還有8款疫苗在國(guó)外獲批開(kāi)展Ⅲ期臨床試驗(yàn),1款mRNA疫苗在國(guó)外獲倫理批準(zhǔn)。

與此同時(shí),據(jù)6月15日國(guó)家衛(wèi)健委發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示,我國(guó)新冠疫苗接種突破9億劑次,覆蓋超過(guò)6億人,疫苗接種劑次和覆蓋人群數(shù)量,都居于全球首位。

另?yè)?jù)外交部16日例行發(fā)布會(huì)通報(bào),中方已經(jīng)向國(guó)際社會(huì)提供了超過(guò)3.5億劑疫苗,包括向80多個(gè)國(guó)家提供疫苗援助,向40多個(gè)國(guó)家出口疫苗。同時(shí),中方同多個(gè)發(fā)展中國(guó)家開(kāi)展技術(shù)轉(zhuǎn)讓和合作生產(chǎn),迅速推進(jìn)疫苗大規(guī)模生產(chǎn)。

截至目前全球范圍內(nèi),獲批上市或緊急使用的新冠疫苗總量已達(dá)16款,疫苗最大產(chǎn)能超150億劑。而據(jù)“Our World In Data”網(wǎng)站統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù),截至6月初,全球累計(jì)接種新冠疫苗已突破20億劑次。

2021年可以說(shuō)是新冠疫苗兌現(xiàn)期。上半年,受多重因素影響,國(guó)內(nèi)外疫苗股迎來(lái)幾次較大幅度波動(dòng),讓各方對(duì)疫苗股是否會(huì)迎來(lái)穩(wěn)定、長(zhǎng)期利好莫衷一是。

西南證券研報(bào)分析認(rèn)為,新冠疫苗將成為疫苗板塊全年高速增長(zhǎng)的主要原因。但與此同時(shí),新冠疫苗是否會(huì)出現(xiàn)產(chǎn)能過(guò)剩,并給疫苗股帶來(lái)新一輪沖擊,也成為諸多擔(dān)憂聲音之一。

國(guó)產(chǎn)疫苗數(shù)量和產(chǎn)能均處于全球第一梯隊(duì)

在新冠疫情暴發(fā)之前,全球疫苗市場(chǎng)主要由葛蘭素史克、默沙東、賽諾菲和輝瑞四家跨國(guó)藥企巨頭占據(jù)。

此次疫情更是讓輝瑞迎來(lái)了高光時(shí)刻,其mRNA疫苗高達(dá)95%的保護(hù)效力,更是一躍成為全球市場(chǎng)“收割機(jī)”,預(yù)計(jì)輝瑞2021年疫苗收入有望達(dá)到約150億美元,占公司總收入的近30%。

不過(guò)在新冠疫情的刺激下,全球疫苗行業(yè)群雄并起,市場(chǎng)格局正在發(fā)生變化。

如BionNTech、Moderna、Novavax以及中國(guó)的國(guó)藥、科興、康希諾等企業(yè)開(kāi)始在全球疫苗市場(chǎng)崛起,知名度也從區(qū)域走向世界。

據(jù)專家研判,未來(lái)新冠疫情或?qū)ⅰ傲鞲谢?,將?huì)與人類長(zhǎng)期共存。隨著不少新興企業(yè)的新冠疫苗研制成功,意味著全球原本高度整合的疫苗市場(chǎng)格局將迎來(lái)巨變。

目前來(lái)看,全球已獲批并投入使用的新冠疫苗主要包括:

歐美:有美國(guó)輝瑞與德國(guó)BioNTech開(kāi)發(fā)的mRNA疫苗,英國(guó)牛津大學(xué)與英瑞合資公司阿斯利康開(kāi)發(fā)的腺病毒載體疫苗,美國(guó)Moderna與NIAID開(kāi)發(fā)的mRNA疫苗,美國(guó)強(qiáng)生開(kāi)發(fā)的腺病毒載體疫苗,美國(guó)Novavax研發(fā)的重組蛋白疫苗;

印度:印度企業(yè)Bharat Biotech生產(chǎn)的Covaxin疫苗;

俄羅斯:第一款是加馬列亞流行病與微生物學(xué)國(guó)家研究中心研發(fā)的“衛(wèi)星—V”疫苗(腺病毒載體疫苗),第二款是“矢量”病毒學(xué)與生物技術(shù)國(guó)家科學(xué)中心研發(fā)的“EpiVacCorona”疫苗。第三款是丘馬科夫聯(lián)邦免疫和生物制品研究與開(kāi)發(fā)科研中心研發(fā)的CoviVac疫苗;

中國(guó):國(guó)藥集團(tuán)2款滅活疫苗,科興生物滅活疫苗,康希諾開(kāi)發(fā)的腺病毒載體疫苗,康泰生物開(kāi)發(fā)的滅活疫苗,智飛生物開(kāi)發(fā)的重組蛋白疫苗以及醫(yī)科院生物所研發(fā)的滅活疫苗。

可見(jiàn),全球新冠疫苗主要集中在歐美、中國(guó)、俄羅斯、印度等國(guó)企業(yè)手中,其中我國(guó)新冠疫苗數(shù)量和產(chǎn)能已處于第一梯隊(duì)。

根據(jù)各公司此前公開(kāi)資料,輝瑞mRNA疫苗到2022年或?qū)⑦_(dá)30億劑,2021年已有13億劑訂單;Moderna在2021年疫苗產(chǎn)能或10億劑;強(qiáng)生在2021年產(chǎn)能超10億劑;阿斯利康預(yù)計(jì)2021年產(chǎn)能在30億劑;Novavax疫苗預(yù)計(jì)2021年產(chǎn)能將擴(kuò)大到20億;劑印度血清研究所的阿斯利康疫苗2021年產(chǎn)量可達(dá)15億劑;Covaxin疫苗2021年產(chǎn)量約5億左右。

由此可以推算,歐美疫苗2021年總計(jì)產(chǎn)能預(yù)計(jì)超80億劑,印度疫苗2021年總計(jì)產(chǎn)能為20億,而俄羅斯疫苗的年產(chǎn)能最大在5億,三者累計(jì)超100億劑。

而我國(guó)新冠疫苗在2021年的總計(jì)產(chǎn)能預(yù)計(jì)超65億劑,這就意味著中國(guó)疫苗產(chǎn)能將在全球處于主要地位。

根據(jù)公開(kāi)資料,國(guó)藥疫苗年產(chǎn)能將達(dá)30億劑,科興疫苗年產(chǎn)將達(dá)20億劑以上,智飛生物今年將生產(chǎn)5億劑疫苗,康希諾全國(guó)產(chǎn)能有望達(dá)到7億劑,康泰生物的滅活疫苗年產(chǎn)能為2億劑,最大可提升至6億劑,醫(yī)科院生物所滅活疫苗年產(chǎn)量將達(dá)5至10億劑。

不過(guò),目前從各家新冠疫苗在不同國(guó)家或地區(qū)使用的情況來(lái)看,幾家西方制藥巨頭生產(chǎn)的新冠疫苗仍占主導(dǎo)優(yōu)勢(shì)。

根據(jù)“Our World In Data”網(wǎng)站截至6月的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示,在全球211個(gè)接種新冠疫苗的國(guó)家和地區(qū)中,使用輝瑞/BioNTech疫苗、阿斯利康疫苗、Moderna疫苗的國(guó)家和地區(qū)有199個(gè),占比高達(dá)94%。使用中國(guó)產(chǎn)疫苗的國(guó)家和地區(qū)有80個(gè),占比近40%。

國(guó)產(chǎn)疫苗在全球市場(chǎng)機(jī)會(huì)與挑戰(zhàn)并存

根據(jù)中國(guó)工程院院士鐘南山的說(shuō)法,要實(shí)現(xiàn)群體免疫,在新冠疫苗有效性達(dá)到70%時(shí),全球、中國(guó)、亞洲以及歐洲的接種率需分別達(dá)到89.2%、83.3%、80.2%、96.2%;新冠疫苗有效性達(dá)到80%時(shí),全球、中國(guó)、亞洲以及歐洲的接種率需分別達(dá)到78%、72.9%、70.2%、84.2%。也就是說(shuō),中國(guó)至少需要達(dá)到70%-80%的接種率。

我國(guó)目前總?cè)丝诔^(guò)14億,按照75%的接種率來(lái)計(jì)算,接種人口需要達(dá)到10.5億。以目前普遍使用的2針劑滅活疫苗為標(biāo)準(zhǔn),大約需要21億劑疫苗,就算未來(lái)需要接種加強(qiáng)針,那最大需求達(dá)32億劑。

根據(jù)上述統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù),目前國(guó)產(chǎn)新冠疫苗的產(chǎn)能可以滿足國(guó)內(nèi)公眾的接種需求。倘若余下的30余億劑新冠疫苗出口全球,理想狀態(tài)下,到2021年底,國(guó)產(chǎn)新冠疫苗或?qū)⒄紦?jù)全球市場(chǎng)的一半乃至更多。

不過(guò),預(yù)計(jì)產(chǎn)能不等于實(shí)際產(chǎn)量,新冠疫苗出口會(huì)受到地緣政治博弈、各國(guó)政策文化、公眾接受度等因素的影響。因此,國(guó)內(nèi)疫苗企業(yè)要想在全球市場(chǎng)上與西方疫苗企業(yè)同臺(tái)競(jìng)爭(zhēng),仍然存在諸多不確定性因素。

擴(kuò)大到全球新冠疫苗需求量來(lái)看,世界衛(wèi)生組織總干事譚德塞在第74屆“世界衛(wèi)生大會(huì)”上呼吁,讓全球的新冠疫苗接種率在今年九月至少達(dá)到10%、到今年年底至少達(dá)到30%。目前全球總?cè)丝诔^(guò)78億,按30%的接種率來(lái)看,今年預(yù)計(jì)接種人口數(shù)量為23.4億,疫苗劑量估計(jì)在23.4億~46.8億之間。如果要達(dá)到全球免疫,接種率要達(dá)到78%~90%之間,疫苗劑量估計(jì)在60.84億~140.4億之間。

根據(jù)上述統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù),2021年全球新冠疫苗產(chǎn)能能超過(guò)100億劑,理想狀態(tài)下可超過(guò)150億劑,這就已經(jīng)能夠?qū)崿F(xiàn)全球免疫的目標(biāo)需求。

但是要達(dá)到78%~90%的全球疫苗接種率,不僅是由供應(yīng)端的疫苗產(chǎn)能這一單一因素決定的,各國(guó)對(duì)疫苗的可得性、認(rèn)可度等因素也在影響全球疫苗接種進(jìn)程。

實(shí)際上,總體來(lái)看,全球疫苗接種率目前仍然處于較低水平。對(duì)此,國(guó)際貨幣基金組織此前提出讓全球新冠免疫率在今年年底達(dá)到40%、到明年年中達(dá)到60%的目標(biāo)。可以預(yù)計(jì),新冠疫苗產(chǎn)能會(huì)在短時(shí)間內(nèi)膨脹,但是可能無(wú)法被全球市場(chǎng)及時(shí)消化掉,這就會(huì)導(dǎo)致新冠疫苗產(chǎn)能過(guò)剩,如近期美國(guó)、日本、歐洲等地出現(xiàn)的疫苗積壓現(xiàn)象。

在這種情況下,有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,新冠疫苗產(chǎn)能在2022年會(huì)極大過(guò)剩,而中國(guó)疫苗廠商會(huì)在短時(shí)間內(nèi)“跑馬圈地”,憑借產(chǎn)能優(yōu)勢(shì)在國(guó)際上崛起,進(jìn)而強(qiáng)力擠壓國(guó)外疫苗廠商。不過(guò)值得注意的是,如果過(guò)6個(gè)月或1年時(shí)間就需要再次接種的話,從更加長(zhǎng)遠(yuǎn)的角度來(lái)看,目前的新冠疫苗產(chǎn)能仍然遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠。

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